登录 / 注册中国禁止比特币交易了吗？厘清政策演变与现状
摘要：近年来,关于中国是否“禁止”比特币交易的话题持续引发市场关注和讨论，中国的相关政策并非简单的“一刀切”禁止，而是一个根据行业发展阶段和风险特征，动态调整、逐步完善的过程，旨在防范金融风险、保护投资者权...
近年来,关于中国是否“禁止”比特币交易的话题持续引发市场关注和讨论，中国的相关政策并非简单的“一刀切”禁止，而是一个根据行业发展阶段和风险特征，动态调整、逐步完善的过程，旨在防范金融风险、保护投资者权益，同时维护金融稳定，准确理解中国对比特币交易的态度和政策，需要从历史脉络和当前监管框架入手。
从“放任”到“规范”：早期探索与风险警示
比特币等虚拟货币诞生后,中国曾经历过一段相对宽松的时期，早期，一些交易平台和矿场在国内活跃发展，随着比特币价格剧烈波动及相关风险的累积，监管政策开始逐步收紧。
2013年,中国人民银行等五部委发布《关于防范比特币风险的通知》，明确比特币不是法定货币，不具有与货币同等的法律地位，不能且不应作为货币在市场上流通使用，该通知主要目的是提示风险，要求各金融机构和支付机构不得开展比特币相关业务，但并未直接禁止个人之间的持有和交易。
2017年,风险进一步显现，ICO（首次代币发行）热潮兴起，大量项目方通过发行虚拟货币变相融资，涉嫌非法集资和金融诈骗，为此，七部委联合发布《关于防范代币发行融资风险的公告》，全面叫停ICO活动，并要求国内虚拟货币交易平台不得从事法定货币与虚拟货币兑换业务、虚拟货币之间的兑换业务，作为“虚拟货币交易中介”业务本身被叫停，这是中国对比特币交易采取的首次实质性“清理整顿”，标志着监管趋严。
“全面禁止”的实质：打击非法金融活动，而非扼杀技术
2021年,监管政策进一步升级，中国人民银行等十部门联合印发《关于进一步防范和处置虚拟货币交易炒作风险的通知》（以下简称“924通知”），这份文件被市场普遍视为中国“全面禁止”比特币交易的标志性文件。
“924通知”的核心内容可以概括为：
- 明确虚拟货币相关业务活动属于非法金融活动：包括虚拟货币兑换、作为中央对手方买卖虚拟货币、为虚拟货币交易提供定价、信息中介等服务，以及虚拟货币的衍生品交易等均被禁止。
- 境外虚拟货币交易所通过互联网向我国境内居民提供服务同样属于非法金融活动：这意味着即使交易平台设在境外，只要面向国内用户提供服务，即属违规。
- 加强对虚拟货币相关营销宣传行为的监管：禁止各类媒体平台和机构发布虚拟货币广告，防范误导公众。
- 防范虚拟货币交易炒作风险：要求金融机构和非银行支付机构不得为虚拟货币提供服务，提醒个人投资者自行承担投资风险。
需要强调的是,“924通知”的“禁止”对象主要是虚拟货币相关的金融业务活动和交易炒作行为，而非直接禁止个人持有比特币本身，政策的主要目的是打击利用虚拟货币进行的非法集资、洗钱、诈骗等违法犯罪活动，切断虚拟货币与金融体系的联系，保护人民群众的财产安全，维护国家经济金融秩序。
当前现状：个人持有非罪，但交易风险自担
在“924通知”之后，中国境内所有虚拟货币交易平台均已关闭或出海，境内虚拟货币相关业务活动已基本销声匿迹。
对于个人投资者而言：
- 持有比特币不违法：中国法律并未明文禁止个人持有比特币等虚拟货币。
- 相关交易不受法律保护：如果个人之间通过私下方式进行比特币交易，一旦发生纠纷，由于该交易不受中国法律保护，投资者的权益难以得到维护。
- 参与境外交易平台风险极高：虽然“924通知”禁止了境外交易所向境内提供服务，但仍有投资者通过技术手段访问，这些平台缺乏有效监管，投资者面临资金安全、平台跑路、汇率波动等多重风险，且一旦发生问题，难以通过法律途径维权。
- “挖矿”活动已全面清退：中国已全面淘汰虚拟货币“挖矿”活动，相关企业和设备已有序退出或关停。
政策背后的考量：维护金融稳定与保护投资者
中国对比特币交易采取严格监管政策,主要基于以下几方面考量：
- 维护金融稳定：虚拟货币价格波动剧烈，投机氛围浓厚，容易引发系统性金融风险，冲击国家货币政策和金融监管体系。
- 防范洗钱和恐怖融资：虚拟货币的匿名性和跨境性可能被用于洗钱、恐怖融资等非法活动，威胁国家金融安全。
- 保护投资者权益：绝大多数普通投资者缺乏专业知识和风险承受能力，参与虚拟货币交易极易遭受重大损失。
- 鼓励科技创新与实体经济：政策旨在引导资源流向科技创新和实体经济，而非消耗大量能源、缺乏实际价值的虚拟货币炒作。
中国并非简单地“制止”比特币交易，而是通过一系列法律法规和监管措施，全面禁止了虚拟货币相关的金融业务活动，打击交易炒作，防范金融风险，个人持有比特币本身不构成违法，但参与任何形式的虚拟货币交易均面临极高的法律和财务风险，且不受法律保护，中国的政策导向清晰，即在保障金融安全、维护市场秩序的前提下，引导社会资源服务于实体经济的高质量发展，而非鼓励虚拟货币的投机行为，对于投资者而言，应充分认识虚拟货币的潜在风险，远离相关交易活动，选择合法合规的投资渠道。
